瑞联资产管理（法国）公司 (UBP Asset Management (France))

瑞联银行资产管理（法国）公司获授权提供以下服务及开展以下活动：

• 管理 UCITS 基金
• 管理另类投资基金（AIF）
• 通过委托组合管理资产
• 提供投资意见
• 营销由集团管理或推广的集合投资工具
• 提供房地产投资意见

瑞联银行资产管理（法国）公司现况

• 自 1998 年起，瑞联银行资产管理（法国）公司一直是瑞联银行集团在法国的资产管理公司。.
• 其为瑞联银行集团在可转换债券 管理领域的专业知识核心所在*。

* 并因此按照适用法规投保专业民事责任保险

• 其负责在法国推介瑞联银行集团的产品和专业知识*，尤其是卢森堡 SICAV 'UBAM'。
• 得益于一支专注于机构资产管理的团队（约 20 人组成），公司拥有一套完善的管理结构和技能，以满足法国机构投资者的独特要求。
• 瑞联银行资产管理（法国）公司在法国树立了良好的声誉，拥有约 100 家机构客户，资产管理规模达约 26 亿欧元**。
• 2021 年，公司加入了 Eurosif 网络的创始机构 Forum pour l’investissement responsable (FIR)。

* 此业务可能会导致 UCITS 收取的部分费用被返还。
** 截至 2025 年  12 月 31日。

瑞联银行集团的可靠投资

瑞联银行集团于 2012 年 3 月便已是联合国责任投资原则 (UNPRI) 的签署机构，之后又制定了内部的责任投资政策，并逐步将环境、社会和公司治理 (ESG) 标准纳入我们的投资范畴。自 2018 年 1 月 1 日以来，瑞联银行一直在完善责任投资政策，并加强投资目标的筛选流程，重点明确其考虑的 ESG 标准、其责任投资方法的内部治理结构以及投资流程（我们分别设有排除名单、纳入名单和观察名单）。

瑞联银行资产管理（法国）公司将瑞联银行集团的政策（包括 ESG 标准）应用到它所管理的资产组合中，同时兼顾机构委托和专用投资组合的具体要求。

此外，公司又在 2012 年发行了 UBAM - SRI European Convertible Bond 基金，严格按照责任投资原则进行管理，之后又在 2021 年发行了面向全球的 UBAM - Global Sustainable Convertible Bond 基金（参见责任投资透明度准则）。我们还根据法规，特别是法国《能源转型法》第 173 条的规定，为投资者提供 ESG 报告。

适用范围

根据瑞联银行集团的内部指令，其责任投资政策（包括排除名单、观察名单和纳入名单）适用于 UBAM SICAV 的所有可转换债券策略。作为其财务外目标的一部分，UBAM – SRI European Convertible Bond 和 UBAM – Global Sustainable Convertible Bond 两只基金也采用特定的排除和纳入标准，并在各自的责任投资透明度准则中予以明确。瑞联银行资产管理（法国）公司管理的其他集合投资计划包括： (i) 储备基金，为这类基金制定的责任投资政策必须得到投资者认可；或 (ii) 委托我们管理的基金，这种情况适用于第三方管理人的投资政策。

投票政策

根据适用法规和瑞联银行的内部指令，瑞联银行资产管理（法国）公司实施了适合其业务活动的投票政策。该政策规定了我们打算在何种情况下行使我们管理的 UCITS 股份所有权所附带的投票权。

欲了解瑞联银行资产管理（法国）公司旗下的基金行使投票权的情况，也可向该公司索取报告。

欧盟可持续金融披露条例 (2019/2088)

为实现气候保护和能源转型方面的宏伟目标，欧盟针对金融服务领域的可持续性相关信息披露事宜发布了监管政策（即 SFDR）。

可持续性风险

SFDR 将可持续性风险定义为“一旦发生，会对或可能对受监管实体的资产、财务状况和收益或其声誉产生重大负面影响的环境、社会或公司治理事件或条件”。瑞联银行资产管理（法国）公司在提供服务和产品时，会评估所有相关的财务风险，包括可持续性风险。点击此处查看有关瑞联银行可持续性风险管理框架的更多详情。

• 自 1998 年起，瑞联银行资产管理（法国）公司一直是瑞联银行集团在法国的资产管理公司。
• 其为瑞联银行集团在可转换债券管理领域的专业知识核心所在*。 
  • 其负责在法国推介瑞联银行集团的产品和专业知识*，尤其是卢森堡 SICAV 'UBAM'。
  • 得益于一支专注于机构资产管理的团队（约 20 人组成），公司拥有一套完善的管理结构和技能，以满足法国机构投资者的独特要求。
  • 瑞联银行资产管理（法国）公司在法国树立了良好的声誉，拥有约 100 家机构客户，资产管理规模达约 31 亿欧元**。
    • 投票政策
    • 股东权益指令 2 的实施

可持续性金融法规对薪酬的影响

为了确保所有业务线都将可持续性风险和机会纳入考虑，瑞联银行的薪酬结构不鼓励在可持续性方面过于冒险，具体薪酬也会与经风险调整后的业绩挂钩。这同时也为发展责任投资和可持续性实践提供了动力。在这方面，我行的目标是针对这些因素在质化和量化层面提供更高的透明度，并促进健全有效的可持续性实践和可持续性风险管理。因此，瑞联银行集团制定了一系列可持续性关键绩效指标 (KPI)，旨在促进责任投资和企业社会责任 (CSR)。薪酬政策如下。

主要不利影响

瑞联银行UBP确认金融业有责任限制若干投资决定可能对可持续发展造成的不利影响，尤其是关于环境与社会事宜，以及有关员工、人权和打击贪污与欺诈方面。

以此为念，瑞联UBP集团设于欧盟的资产管理实体（下称 “瑞联UBP资产管理”或 “UBP AM”）遵循欧盟有关金融服务业的可持续发展相关披露规例（EU）2019/2088 （下称 “欧盟《可持续金融披露规定》” 或 SFDR”），致力于考量和管理其投资决定在可持续发展方面的不利影响 。

为评估和管理这些不利影响，瑞联UBP资产管理首先根据其《负责任投资政策》所列，适用于所有其基金和委托管理组合（须受投资者协议约束）的主要原则，这些原则其中包括排除投资于争议性活动与作业、整合环境、社会与治理（ESG）准则于投资程序中，以及通过投票和企业议合计划以成为积极股东等。

在依据此《负责任投资政策》的同时，瑞联UBP资产管理积极考量在欧盟《可持续金融披露规定》附件一内表一所载所有强制披露的主要不利影响指标（ “Principal Adverse Impacts，PAI”），以及三项自愿披露的主要不利影响指标（一项载于《可持续金融披露规定》附件一内表二；另外两项载于同一附件内的表三） 。

请点击此处以阅读从可持续发展的维度，我们旨在识别和优先管理的主要不利影响之政策。

* 本声明是瑞联银行资产管理（欧洲）公司、瑞联银行资产管理（法国）公司和瑞联银行（欧洲）公司下属卢森堡子公司的合并主要不利可持续性影响声明。

Regulatory information

2025 年中介费报告（法语）
Not applicable as intermediation costs were below EUR 500 000 in 2025